La CNMV da luz verde a la opa de Minor sobre el 100% de NH

La tailandesa Minor controla ya el 46,25% del capital de NH Hotel Group.

La CNMV da luz verde a la opa de Minor sobre el 100% de NH

El regulador bursátil autoriza la opa del grupo tailandés sobre la cadena española a un precio de 6,30 euros

El culebrón en torno a la propiedad de la hotelera española NH Hotel Group está más cerca del fin. Pese a los intentos de Hyatt, que desafió al grupo tailandés Minor con una contraopa, y las maniobras de Hesperia, que buscó a contrarreloj inversores para presentar una alternativa, la CNMV autorizó hoy la opa presentada por Minor sobre el 100% de NH.

El regulador entendió ajustados a las normativas vigentes los términos de la oferta, a un precio de 6,30 euros (tras deducir el pago de un dividendo de 0,10 euros), y consideró suficiente el contenido del folleto explicativo presentado tras las últimas informaciones registradas el 25 de septiembre.

El grupo tailandés valora al conjunto de la cadena hotelera española en 2.470 millones de euros

La oferta se extiende al 53,75% de NH

La tailandesa valora así al conjunto de la cadena hotelera en 2.470 millones de euros. Minor controla ya el 46,25% del capital de NH, por lo que la opa se dirige de forma efectiva al 53,75% restante (210,8 millones de acciones), lo que, en caso de acudir todas las acciones a la oferta, supondría un desembolso máximo de 1.328 millones de euros.

La compañía ha presentado un aval de Bangkok Bank Public por un importe ligeramente superior, 1.384 millones de euros, para hacer frente a la operación.

La CNMV admitió a trámite la opa el pasado 19 de julio. El 8 de agosto los accionistas de la tailandesa aprobaron por su parte la operación, con un respaldo del 99,3%.

La oferta fue presentada por MHG Continental Holding, domiciliada en Singapur, y que está íntegramente participada por Minor, y se espera que la transacción pueda estar completada este mes de octubre.

Una vez que finalice la opa, NH Hotel Group y Minor Hotels se convertirán en la decimonovena compañía hotelera por número de habitaciones, con un total de 79.734

El plazo de aceptación de la oferta, que no está supeditada al cumplimiento de ninguna condición, es de 15 días naturales.

NH cotizará en la bolsa de Madrid

El grupo tailandés ya avanzó que su intención es que NH siga cotizando en la bolsa de Madrid y "se mantenga como una compañía independiente, gestionada y administrada por sus propios órganos sociales", según figura en el folleto de la operación hoy.

Además, mantendrá la política de remuneración de los accionistas, con el objetivo de alcanzar un 50% de los ingresos recurrentes netos.

La cartera combinada de Minor y NH sumará 541 hoteles repartidos en cincuenta países

Cartera combinada

Una vez finalice la opa, NH Hotel Group y Minor Hotels se convertirán en la decimonovena compañía hotelera por número de habitaciones, con un total de 79.734, en una clasificación que lidera la norteamericana Marriott.

La cartera combinada sumará 541 hoteles repartidos en cincuenta países, con activos muy complementarios, con una posición fuerte de NH en Europa y América, mientras que el grupo tailandés se extiende por Asia, Australia, Oriente Medio y África.

En 2017, Minor Hotels, que gestiona cinco marcas, alcanzó unos ingresos de 809 millones y un ebitda de 201 millones. El grupo opera más de 160 hoteles y resorts, 2.100 restaurantes y 400 puntos de venta al por menor en Tailandia y en 39 países.